코스닥이 반등을 이끌었지만, 외국인과 프로그램 수급은 아직 지수 상승을 확인하지 않았습니다.
30초 요약#
- 판정: 판정 불가 — 검증된 같은 날 장중 입력 없음.
- 달라진 것: 비교 불가 — 검증된 장중 지표가 없어 마감값과 같은 기준으로 비교할 수 없습니다.
- 다음 조건: S&P 500 선물의 상승 유지 AND 원/달러의 하락 유지가 다음 거래일 위험선호를 확인할 핵심 조건입니다. 미충족 시 지수 추격보다 수급 확인을 우선합니다.
오늘 장 정리: 가격은 Risk-On, 수급은 선별 반등#
지수 상승의 주도권은 외국인이 아니라 개인과 코스닥 기관에 있었습니다. 코스피는 +1.62%, 코스닥은 +5.88%로 마감했습니다. 그러나 코스피에서 외국인 3,716억 원, 기관 5,385억 원 순매도가 나왔습니다. 프로그램도 4,070억 원 순매도였습니다. 반면 개인은 8,187억 원을 순매수했고, 코스닥 기관은 5,438억 원을 담았습니다. 상승 종목 788개가 하락 종목 96개를 압도했지만, 대형주 수급까지 돌아온 전면적 Risk-On은 아니었습니다.
건설과 IT 서비스의 강세는 비용 완화와 위험선호 회복이 만난 결과입니다. 유가 하락은 운송비와 원재료 부담을 낮춰 건설의 이익률 우려를 덜어줍니다. 동시에 코스닥 변동성이 커지면 듀레이션(미래 이익의 금리 민감도)이 긴 IT 서비스가 반등 탄력을 받습니다. 반대로 보험은 미국 장기금리 하락과 성장주 회귀가 겹쳤습니다. 금리 하락은 운용수익 기대를 낮추고, 방어주에 머물던 자금을 고베타 업종으로 옮길 수 있습니다.
내일 반등의 질은 지수보다 매수 주체가 결정합니다. 외국인 현물과 프로그램 매도가 둔화돼야 상승이 대형주로 넓어집니다. 그렇지 않으면 오늘 장은 추세 전환보다 낙폭이 컸던 코스닥의 포지션 복원으로 해석하는 편이 타당합니다. V-KOSPI가 80.78로 여전히 높다는 점도 같은 경계 신호입니다.
오늘 밤 미국장 관전#
미국 선물은 AI 연계 실적 기대를 반영해 상승하고 있습니다. S&P 500 선물은 +0.31%, 나스닥 선물은 +1.06%입니다. 현물 상승세가 이어지려면 실적 호재가 일부 대형 기술주에 그치지 않고 반도체와 소프트웨어로 확산돼야 합니다. 나스닥 선물의 우위가 줄면 한국 코스닥 반등의 야간 근거도 약해집니다.
금리 경로는 주가의 두 번째 시험대입니다. Fed의 Paulson은 높은 물가 속에서도 정책 전망에 열린 태도를 유지했습니다. 이는 완화 기대를 완전히 닫지 않았다는 뜻입니다. 다만 미국 10년물은 4.66%로 높은 구간입니다. AI 실적이 좋아도 금리가 다시 오르면, 멀리 있는 이익을 현재가치로 환산하는 성장주의 할인율 부담이 커집니다.
환율 체크포인트#
원/달러 1,427.38원의 하락 흐름은 한국 증시에 우호적입니다. 달러인덱스가 보합인 가운데 원화가 강해졌다는 점은 한국 고유 위험 프리미엄이 낮아졌다는 신호일 수 있습니다. 밤사이 달러가 강해지고 원/달러가 상승 전환하면 외국인 수급의 확인은 다시 미뤄질 수 있습니다.
투자 전략 체크리스트#
Market Regime: KR Risk-On
— 가격과 시장 폭은 우호적이지만, 외국인 수급과 높은 변동성은 추세 확인 전 단계임을 보여줍니다.
내일 전략: 외국인과 프로그램 수급이 개선되면 건설·IT 서비스에서 대형 수출주로 확산되는지 주목합니다. 개선되지 않으면 지수 노출 확대보다 코스닥 기관 수급이 이어지는 업종과 현금흐름이 안정적인 통신의 균형이 유효합니다.
확인 조건 (밤사이/내일 아침):
- S&P 500 선물과 나스닥 선물이 상승 방향을 유지하는지 확인
- 원/달러가
1,427.38원부근의 하락 흐름을 유지하는지 확인
무효화 기준 (미국장 반전 시):
- 미국 기술주 선물 약세 전환 OR 원/달러 상승 전환 시 Risk-On 확산 가설을 재점검
국내 시장 (마감)#
| 항목 | 종가 | 등락 | 등락률 | 흐름 |
|---|---|---|---|---|
| KOSPI | 6,358.95 | +101.5 | +1.62 | ▼ 외국인 |
| KOSDAQ | 780.72 | +43.37 | +5.88 | ▼ 외국인 |
투자자별 매매동향 (확정, 억 원)#
| 시장 | 외국인 | 기관 | 개인 | 프로그램 |
|---|---|---|---|---|
| KOSPI | -3,716 | -5,385 | 8,187 | -4,070 |
| KOSDAQ | -2,775 | 5,438 | -2,587 | — |
업종별 동향#
등락률 상위
| 업종 | 등락률 | 방향 |
|---|---|---|
| 건설 | +8.87% | 강세 |
| IT 서비스 | +5.78% | 강세 |
| 통신 | +5.56% | 강세 |
등락률 하위
| 업종 | 등락률 | 방향 |
|---|---|---|
| 보험 | -1.52% | 약세 |
| 유통 | +0.42% | 강세 |
| 부동산 | +0.62% | 강세 |
등락률 상위#
상승 TOP 5
| 종목 | 현재가 | 등락률 | 거래량 |
|---|---|---|---|
| 핑거 | 9,820 | +28.87% | 259,512 |
| 지엔씨에너지 | 52,900 | +25.95% | 8,086,988 |
| 엔켐 | 22,750 | +25.00% | 1,096,352 |
| 큐리언트 | 21,450 | +24.64% | 1,046,485 |
| RFHIC | 54,000 | +24.42% | 924,590 |
하락 TOP 5
| 종목 | 현재가 | 등락률 | 거래량 |
|---|---|---|---|
| 메지온 | 54,400 | -16.69% | 586,749 |
| 케스피온 | 1,040 | -11.26% | 686,971 |
| CSA 코스믹 | 3,045 | -10.44% | 56,342 |
| 아모텍 | 13,300 | -10.20% | 719,703 |
| 제이케이시냅스 | 1,411 | -9.32% | 149,224 |
외국인·기관 순매수/매도 상위#
| 구분 | 1위 | 2위 | 3위 |
|---|---|---|---|
| 외국인 매수 | KODEX 200선물인버스2X | 현대모비스 | 현대차 |
| 외국인 매도 | SK하이닉스 | 삼성전자 | 삼성전기 |
| 기관 매수 | KODEX SK하이닉스단일종목레버리지 | KODEX 200선물인버스2X | KODEX 인버스 |
| 기관 매도 | 삼성전자 | SK하이닉스 | KODEX 레버리지 |
기관·외인 연속 순매수 종목#
| 종목 | 기관(일) | 외국인(일) | 주가등락률 |
|---|---|---|---|
| KODEX 200선물인버스2X | 2일 | — | +13.41% |
| NAVER | 1일 | 5일 | +9.62% |
| KODEX 코스닥150레버리지 | 3일 | — | +21.55% |
| KODEX 인버스 | -1일 | — | +6.98% |
| KODEX SK하이닉스단일종목레버리지 | 3일 | 1일 | -15.42% |
ETF 등락률 상위#
상승 ETF
| ETF | 현재가 | 등락률 |
|---|---|---|
| KODEX 방산TOP10 | 10,530 | +11.08% |
| RISE 바이오TOP10액티브 | 9,290 | +9.23% |
| SOL 전고체배터리&실리콘음극재 | 12,780 | +8.21% |
하락 ETF
| ETF | 현재가 | 등락률 |
|---|---|---|
| RISE 미국천연가스밸류체인 | 12,740 | -1.16% |
| TIGER 리츠부동산인프라TOP10액티브 | 9,435 | -0.21% |
| KODEX 인도Nifty미드캡100 | 10,900 | -0.14% |
외국계 증권사 순매수 상위#
| 종목 | 순매수(주) | 주가등락률 |
|---|---|---|
| 삼성전자 | 1,920,051 | +0.21% |
| 팬오션 | 985,224 | +14.29% |
| 대한해운 | 810,568 | +6.20% |
| 금호타이어 | 764,021 | +4.80% |
| LG디스플레이 | 588,369 | +4.04% |
미국 시장 📊 08.04 22:00 KST 기준#
| 항목 | 종가 | 등락 | 등락률 | 흐름 |
|---|---|---|---|---|
| S&P 500 | 7,600.5 | +110.78 | +1.48% | - |
| 나스닥 | 25,913.9 | +540.04 | +2.13% | - |
| 다우존스 | 53,178.41 | +693.38 | +1.32% | - |
참고 지표#
| 항목 | 현재가 | 등락 | 등락률 |
|---|---|---|---|
| 원/달러 | 1,427.38 | -1.4 | -0.10 |
| S&P 500 선물 | 7,651.75 | +23.5 | +0.31 |
| 나스닥 100 선물 | 29,198.75 | +307 | +1.06 |
| VIX (공포지수) | 15.60 | -0.26 | -1.64% |
장후 주요 뉴스 📰 뉴스 8건#
📰 오늘 뉴스 핵심: 시장 이벤트 + 지정학 + 한국 시장
글로벌#
지정학 (2건)#
- 미국·이란 종전 협상 불확실성에 유가 2% 넘게 상승 Reuters · 2026-08-04 10:02 KST · 🟡 지정학 원문: Oil gains over 2% as talks to end US-Iran war remain uncertain 왜 중요한가: 에너지 가격 변동 → 수입물가·인플레 기대 직접 반영.
- 이란 전쟁발 유가 급등에 BP 분기 이익 50억달러 넘어 두 배 증가 Reuters · 2026-08-04 15:09 KST · 🟡 지정학 원문: BP’s quarterly profit doubles to over $5 billion after Iran war oil surge 왜 중요한가: 지정학적 리스크가 시장 변동성과 안전자산 선호에 영향을 줄 수 있습니다.
시장 이벤트 (3건)#
- AI 연계 기업의 호실적 이어지며 미국 주가지수 선물 상승 Reuters · 2026-08-04 20:35 KST · 🟡 시장 이벤트 원문: US stock futures advance as strong AI-linked earnings continue 왜 중요한가: AI 투자 사이클 → 데이터센터·전력·반도체 수요 체인.
- SpaceX 실적 발표 앞두고 옵션시장, 기업가치 2,250억달러 변동 대비 Reuters · 2026-08-04 20:12 KST · 🟡 시장 이벤트 원문: Options market braces for $225 billion swing in SpaceX’s value as earnings loom 왜 중요한가: 기업 실적 → 섹터별 밸류에이션 재평가 근거.
- SocGen, 기업 이익 확산에 S&P 500 8,000 도달 전망 Investing.com Nigeria · 2026-08-04 21:30 KST · 🟡 시장 이벤트 원문: SocGen sees S&P 500 hitting 8,000 as earnings strength broadens By Investing.com 왜 중요한가: 시장 구조 변화 또는 새로운 상품이 투자자 행동에 영향을 줄 수 있습니다.
- Fed Paulson, 높은 물가 속 금리정책 전망에 열린 태도 유지 Reuters · 2026-08-04 21:02 KST · 🟡 미국 매크로 원문: Fed’s Paulson keeps ‘open mind’ on rate policy outlook amid high inflation 왜 중요한가: 금리 경로 변화 → 할인율·채권·성장주 밸류에이션 재조정.
- 중동 협상이 금리 전망에 영향 주며 금값 보합 Bloomberg.com · 2026-08-04 18:28 KST · 🟡 중앙은행 원문: Gold Steady as Middle East Talks Weigh on Interest Rate Outlook 왜 중요한가: [지정학 리스크](#glossary-지정학-리스크) → 유가·안전자산·변동성 경로로 전파.
- 금통위원들 “기준금리 인상 필요성 커지고 부담은 줄어” 연합뉴스 · 2026-08-04 16:34 KST · 🟡 general 왜 중요한가: 미국 주요 지수 움직임이 글로벌 위험선호 심리를 좌우합니다.
국내#
한국 시장 (2건)#
레버리지 대책에 수급 완화되나…코스닥 사흘연속 날았다 연합뉴스 · 2026-08-04 17:22 KST · 🟡 한국 시장
왜 중요한가: 국내 증시 수급·밸류에이션 변화 직접 반영.반도체가 끌어올린 증시 수급 공백에 흔들…“하반기, 8월 美 국채가 분수령” 매일경제 마켓 · 2026-08-04 18:31 KST · 🟡 한국 시장
왜 중요한가: 반도체 밸류체인 → 한국 수출·KOSPI 비중주 직접 연결.
주요 일정 (최근) 📅 일정 9건#
월력 (2026-08, KST)#
| 날짜 | 이벤트 |
|---|---|
| 2026-08-03 | 🔴 high 1건 (ISM Manufacturing PMI), 🟡 medium 1건 |
| 2026-08-04 | 🟡 medium 1건 |
| 2026-08-05 | 🟡 medium 2건 |
| 2026-08-06 | 🟡 medium 1건 |
| 2026-08-07 | 🔴 high 3건 (Average Hourly Earnings m/m) |
주요 일정 (최근)#
| 시각 (KST) | 국가 | 이벤트 | 중요도 | 이전/예상/실제 | 상태 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026-08-03 23:00 KST | USD | ISM Manufacturing PMI | 🔴 high | 53.3 / 54.0 / - | |
| 2026-08-04 23:00 KST | USD | JOLTS Job Openings | 🟡 medium | 7.59M / 7.44M / - | ⏳ 예정 |
| 2026-08-05 21:15 KST | USD | ADP Non-Farm Employment Change | 🟡 medium | 98K / 68K / - | ⏳ 예정 |
| 2026-08-05 23:00 KST | USD | ISM Services PMI | 🟡 medium | 54.0 / 54.5 / - | ⏳ 예정 |
| 2026-08-06 21:30 KST | USD | Unemployment Claims | 🟡 medium | 197K / 203K / - | ⏳ 예정 |
| 2026-08-07 21:30 KST | USD | Average Hourly Earnings m/m | 🔴 high | 0.3% / 0.3% / - | ⏳ 예정 |
| 2026-08-07 21:30 KST | USD | Non-Farm Employment Change | 🔴 high | 57K / 85K / - | ⏳ 예정 |
| 2026-08-07 21:30 KST | USD | Unemployment Rate | 🔴 high | 4.2% / 4.2% / - | ⏳ 예정 |
증권사 투자의견💼 IB 의견 10건#
| 종목 | 의견 | 변경 | 목표가 | 현재가 | 괴리율 | 맥락 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 삼성전자 | 보유 | →유지 | 400,000 | 207,000 | -40.0% | 상승여력 매우 큼 |
| SK하이닉스 | 보유 | →유지 | 2,200,000 | 1,401,000 | -28.3% | 상승여력 충분 |
| LG에너지솔루션 | 보유 | →유지 | 480,000 | 320,000 | -31.6% | 상승여력 충분 |
| 삼성바이오로직스 | 매수 | →유지 | 2,100,000 | 1,518,000 | -29.7% | 상승여력 충분 |
| 현대차 | 보유 | →유지 | 700,000 | 401,000 | -43.9% | 상승여력 매우 큼 |
| 기아 | 보유 | →유지 | 220,000 | 130,500 | -41.1% | 상승여력 매우 큼 |
| 셀트리온 | 보유 | →유지 | 280,000 | 190,000 | -33.6% | 상승여력 충분 |
| KB금융 | 보유 | →유지 | 230,000 | 176,300 | -26.6% | 상승여력 충분 |
| 신한지주 | 보유 | →유지 | 150,000 | 103,800 | -31.8% | 상승여력 충분 |
| POSCO홀딩스 | 매수 | →유지 | 490,000 | 312,500 | -36.1% | 상승여력 매우 큼 |
IB 리포트 & 공시#
- 📰 [S] J.P. Morgan, 레버리지 청산 마무리 근접에도 코스피 12,500 목표 유지
MCP (JP Morgan) · 2026-07-21 18:04 KST
원문: Retail Investors Regain Hope: “Leverage Unwinding Nears End, KOSPI 12,500 Target Intact,” Says J.P. Morgan
J.P. Morgan은 한국 증시의 펀더멘털을 근거로 12개월 코스피 목표치 12,500을 유지했습니다.
- 📰 [S] 금리 인상 전망 후퇴에 ASX 상승 마감…Web Travel 급등
MCP (JP Morgan) · 2026-07-28 09:00 KST
원문: ASX ends higher as traders dial rate rise bets; Web Travel soars
호주 증시는 약세 출발이 예상됐지만 금리 인상 베팅 완화로 상승 마감했습니다. Brent 하락과 Nvidia 관련 우려, J.P. Morgan의 S&P 500 상승 전망도 시장 변수로 거론됐습니다.
📰 [A] 한국은행, 반도체 실적 등 견조한 펀더멘털이 주가 하방 압력 제한 전망 MCP (Citigroup) · 2026-07-29 10:22 KST 원문: BOK Expects Strong Fundamentals, Including Semiconductor Earnings, to Limit Downside Pressure on Stock Prices
한국은행은 반도체 실적을 포함한 견조한 펀더멘털을 근거로 국내 증시가 장기 하락 국면에 들어갈 가능성은 제한적이라고 평가했습니다.
📰 [B] [**반도체도 자동차도 ‘속도 조절’…키움證, 삼성전자·현대차 목표가 하향 줍….새 창 열림** MCP (Kiwoom Securities) · 2026-07-07 22:00 KST
4주 전키움증권이 삼성전자와 현대차의 목표주가를 나란히 낮췄다. 메모리 업황에 대한 기대치가 다소 낮아진 데다 현대차의 올해 실적 개선 가능성도 불확실하다는 판단에서다. 다만 두 종목 모두 중장기 경쟁력은 유효하다며 투자의견 ‘매수’는 유지했다. 키움증권은 8일 삼성전자의 목새 창 열림
📰 [B] 삼성전자 ’어닝 서프라이즈’ 맞춘 증권사는?…키움·메리츠·KB By EBN새 창 열림 MCP (KB Securities) · 2026-08-04 22:00 KST
2026.07.07.대다수 증권사가 보수적인 전망을 유지하며 컨센서스 수준에 머물렀던 것과 달리, 정교한 비용 분석과 공급망 진단으로 실적 적중률을 높인 이들 증권사의 삼성전자 목표주가에도 이목이 집중되고 있다. 7일 금융감독원 전자공시시스… 광고 ◆KB증권, 글로벌 AI 투자 내 메모리 반도체 비중 증가 전망 김동원 KB증권 리서치본부장은 목표주가를
📰 [B] [모닝 리포트] “삼성전자 목표가 60만원 상향…AI 우려는 소음"새 창 열림 MCP (KB Securities) · 2026-07-07 22:00 KST
4주 전KB증권이 8일 삼성전자에 대해 투자의견을 ‘매수(Buy)‘로 유지하고 목표주가를 ‘60만원’으로 상향했다. 지난 7일 종가 29만6000원 기준 상승 여력은 102.7%로 산정됐다. 김동원 KB증권 리서치본부장과 이창민 연구원새 창 열림
📰 [B] [리포트 브리핑]삼성전자, ‘2027년, 역사상 가장 타이트한 공급’ 목표가 600,000원 -….새 창 열림 MCP (KB Securities) · 2026-07-14 22:00 KST
3주 전로보뉴스 = KB증권에서 13일 삼성전자(005930)에 대해 ‘2027년, 역사상 가장 타이트한 공급’라며 투자의견 ‘BUY’의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 600,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비새 창 열림
- 📰 [B] KB증권 “삼성전자, AI 우려는 소음에 불과…목표가 60만원"새 창 열림
MCP (KB Securities) · 2026-07-07 22:00 KST
4주 전KB증권은 8일 삼성전자에 대해 어닝 서프라이즈는 이제 시작일뿐이라며 투자의견 ‘매수’를 유지하고, 목표주가를 기존 55만원에서 60만새 창 열림
용어 설명#
- 지정학 리스크: 군사 충돌, 전쟁 등 정치·군사적 불확실성이 시장에 미치는 위험
- 선물: 미래 특정 시점에 사고팔기로 약속한 계약. 장 시작 전 방향을 가늠하는 데 사용
- 10년물: 미국 10년 만기 국채. 주택담보대출 금리의 기준이 되는 지표
- 수급: 매수자와 매도자 간의 힘 균형. 외국인·기관·개인 중 누가 얼마나 사고파는지를 뜻함
출처#
- Yahoo Finance · 웹 스크래핑
- Crypto Fear & Greed · REST API
- Google News · 웹 스크래핑
- Investing.com · 웹 스크래핑
- 네이버 금융 · 웹 스크래핑
- 한국투자증권 API · REST API
- 키움증권 API · REST API