외국인 대량 매도와 반도체 충격이 코스피를 눌렀지만, 밤사이 관건은 나스닥 선물과 원/달러의 재안정 여부입니다.
30초 요약#
- 코스피는
-4.91%, 코스닥은-1.87%로 마감했습니다. 외국인 현물 매도와 비차익 프로그램 매도가 지수 하락의 성격을 결정했습니다. - 전기·전자와 운송장비·부품이 약했고, 오락·문화와 음식료·담배는 상대 강세였습니다. 시장은 성장주 전반보다 대형 수출주 할인율을 먼저 낮췄습니다.
- 미국장은 어젯밤 강했지만, 오늘 밤은 나스닥 선물
-0.99%와 DeepSeek발 AI 칩 우려가 핵심입니다. 원/달러1,515원부근의 추가 하락 여부도 내일 외국인 수급을 가릅니다.
오늘 장 정리: 미국 Risk-On과 한국 대형주 매도의 괴리#
오늘 하락은 단순한 차익실현보다 외국인 포지션 축소에 가깝습니다. 코스피는 급락했고, 외국인은 2조9,172억 원 순매도로 지수의 방향을 정했습니다. 기관도 순매도에 동참하면서 개인 매수만으로는 하방을 막기 어려웠습니다. 특히 비차익 프로그램 -2조4,629억 원은 개별 종목 이슈가 아니라 바스켓 단위의 위험 축소였다는 뜻입니다. 선물도 -4.33%로 밀려, 현물과 파생이 같은 방향으로 움직였습니다.
반도체 약세는 실적 하나보다 AI 공급망 재가격의 문제로 봐야 합니다. 전기·전자가 -6.44%로 가장 약했고, 제조와 운송장비·부품도 동반 하락했습니다. 어젯밤 SOX는 +2.17%였지만, 장중에는 Samsung Electronics 실적과 DeepSeek의 AI 칩 추진 뉴스가 나스닥 선물을 흔들었습니다. 이 조합은 한국 대형 수출주의 장점인 AI 노출을 오히려 검증 부담으로 바꿉니다. 즉, 미국 AI 랠리가 한국 반도체에 자동으로 번지는 국면이 아니었습니다.
방어 업종의 강세는 위험선호가 아니라 현금흐름 선호입니다. 오락·문화와 음식료·담배가 강했던 것은 지수가 빠지는 날에도 실적 가시성 또는 내수 방어력을 찾는 자금이 있었기 때문입니다. 원/달러가 하락했음에도 외국인이 돌아오지 않았다는 점이 중요합니다. 환율 부담 완화만으로는 부족했고, 내일은 나스닥 선물 반전과 프로그램 매도 진정이 함께 확인돼야 합니다.
오늘 밤 미국장 관전#
AI 칩 이슈와 나스닥 선물#
오늘 밤 미국장의 첫 관문은 AI 랠리의 폭이 유지되는지입니다. S&P 500 선물은 약보합이지만, 나스닥 선물은 더 크게 밀려 있습니다. DeepSeek의 AI 칩 추진이 시장에 던진 질문은 “AI 수요가 강한가”가 아닙니다. 핵심은 기존 반도체 공급망의 가격 결정력이 얼마나 유지되는가입니다. 이 우려가 커지면 한국 반도체는 환율보다 실적 멀티플 압박을 먼저 받습니다.
SpaceX의 Nasdaq-100 편입 효과#
SpaceX 편입은 지수 수급에는 호재지만, 동시에 자금 쏠림을 강화할 수 있습니다. Wall Street의 낙관적 리포트가 이어지면 나스닥100 ETF 수요가 커질 수 있습니다. 다만 지수 내 관심이 신규 대형 성장주로 이동하면, 기존 반도체와 전기차 밸류체인은 상대적으로 자금 배분 경쟁을 겪습니다. 한국 시장에는 “미국 성장주 상승 = 한국 성장주 상승”이라는 단순 공식이 약해지는 신호입니다.
환율 체크포인트#
원/달러가 1,515원 아래에서 더 안정되면 외국인 매도 압력은 줄어들 여지가 있습니다. 다만 오늘처럼 환율이 내려도 주식 매도가 이어지면, 문제는 통화가 아니라 이익 추정치와 지수 리밸런싱입니다. 반대로 원/달러가 다시 위로 튀면 외국인 현물 매도와 선물 헤지가 동시에 강해질 수 있습니다. 내일 아침에는 환율 방향과 나스닥 선물의 낙폭 축소를 함께 봐야 합니다.
투자 전략 체크리스트#
Market Regime: KR Cautious
— 미국은 Risk-On이지만 한국은 대형주 수급 이탈로 방향 확인이 필요한 구간입니다.
내일 전략: 단기적으로는 반도체·자동차 같은 대형 수출주 비중을 바로 늘리기보다, 프로그램 매도 둔화와 나스닥 선물 회복을 확인하는 편이 낫습니다. 원화 안정이 이어질 때는 음식료·오락·문화 같은 방어적 현금흐름 섹터가 버팀목이 될 수 있고, 반도체는 SOX 반등보다 한국 외국인 순매도 축소가 먼저 확인돼야 합니다.
확인 조건 (밤사이/내일 아침):
- 나스닥 선물 낙폭이
-0.99%에서 줄어들고, AI 칩 관련 뉴스가 추가 매도로 번지지 않는지 - 원/달러가
1,515원아래에서 안정되며 외국인 현물 매도 규모가 축소되는지 - 코스피200 선물이 오늘 낙폭을 일부 되돌리고 비차익 프로그램 매도가 진정되는지
무효화 기준 (미국장 반전 시):
- 나스닥 선물이 추가 하락하고 DeepSeek발 반도체 우려가 Nvidia·SOX 전반으로 확산될 경우, 내일 반등 시나리오는 약해집니다.
국내 시장 (마감)#
| 항목 | 종가 | 등락 | 등락률 | 흐름 |
|---|---|---|---|---|
| KOSPI | 7,656.31 | -395.02 | -4.91 | ▼ 외국인 |
| KOSDAQ | 831.23 | -15.84 | -1.87 | ▲ 외국인 |
투자자별 매매동향 (확정, 억 원)#
| 시장 | 외국인 | 기관 | 개인 | 프로그램 |
|---|---|---|---|---|
| KOSPI | -29,172 | -3,108 | 31,359 | -22,292 |
| KOSDAQ | 3,742 | -100 | -3,616 | — |
업종별 동향#
등락률 상위
| 업종 | 등락률 | 방향 |
|---|---|---|
| 오락·문화 | +5.36% | 강세 |
| 음식료·담배 | +5.14% | 강세 |
| 섬유·의류 | +2.16% | 강세 |
등락률 하위
| 업종 | 등락률 | 방향 |
|---|---|---|
| 전기·전자 | -6.44% | 약세 |
| 제조 | -5.65% | 약세 |
| 운송장비·부품 | -5.64% | 약세 |
등락률 상위#
상승 TOP 5
| 종목 | 현재가 | 등락률 | 거래량 |
|---|---|---|---|
| 클리오 | 11,930 | +19.90% | 998,776 |
| 부스타 | 3,610 | +14.79% | 164,045 |
| 에스와이스틸텍 | 2,070 | +14.49% | 18,049,546 |
| 금호건설 | 14,000 | +13.36% | 34,872,711 |
| 다스코 | 4,000 | +13.31% | 16,523,059 |
하락 TOP 5
| 종목 | 현재가 | 등락률 | 거래량 |
|---|---|---|---|
| 범한퓨얼셀 | 19,300 | -29.82% | 1,085,153 |
| 원일티엔아이 | 8,470 | -26.03% | 160,358 |
| 레이저쎌 | 4,240 | -26.00% | 1,965,518 |
| 한화오션 | 88,600 | -23.69% | 13,235,950 |
| 마키나락스 | 24,500 | -19.41% | 4,966,524 |
외국인·기관 순매수/매도 상위#
| 구분 | 1위 | 2위 | 3위 |
|---|---|---|---|
| 외국인 매수 | 기아 | 대덕전자 | LIG디펜스앤에어로스페이스 |
| 외국인 매도 | 삼성전자 | 삼성전기 | SK하이닉스 |
| 기관 매수 | 삼성전자우 | TIME 미국나스닥100액티브 | KB금융 |
| 기관 매도 | SK하이닉스 | 삼성전기 | KODEX 삼성전자단일종목레버리지 |
기관·외인 연속 순매수 종목#
| 종목 | 기관(일) | 외국인(일) | 주가등락률 |
|---|---|---|---|
| KODEX 200선물인버스2X | 2일 | 2일 | +12.00% |
| 기아 | 4일 | — | +0.46% |
| S-Oil | 7일 | — | +14.07% |
| 하이브 | 7일 | — | +15.12% |
| SOL SK하이닉스선물단일종목인버스2X | 2일 | 1일 | +21.97% |
ETF 등락률 상위#
상승 ETF
| ETF | 현재가 | 등락률 |
|---|---|---|
| SOL 화장품TOP3플러스 | 15,650 | +4.26% |
| RISE 미국은행TOP10 | 14,410 | +4.12% |
| 마이티 바이오시밀러&CDMO액티브 | 9,665 | +2.55% |
하락 ETF
| ETF | 현재가 | 등락률 |
|---|---|---|
| SOL 조선TOP3플러스레버리지 | 10,925 | -18.50% |
| PLUS 한화그룹주 | 28,055 | -9.69% |
| IBK K-AI반도체코어테크 | 55,070 | -7.41% |
외국계 증권사 순매수 상위#
| 종목 | 순매수(주) | 주가등락률 |
|---|---|---|
| 대한광통신 | 1,467,610 | -3.27% |
| 대우건설 | 481,553 | -6.97% |
| 성호전자 | 398,439 | -8.71% |
| 리노공업 | 363,870 | -4.01% |
| SK네트웍스 | 346,394 | +0.77% |
미국 시장 📊 07.07 22:00 KST 기준#
| 항목 | 종가 | 등락 | 등락률 | 흐름 |
|---|---|---|---|---|
| S&P 500 | 7,537.43 | +54.19 | +0.72% | - |
| 나스닥 | 26,121.16 | +288.49 | +1.12% | - |
| 다우존스 | 53,055.91 | +155.84 | +0.29% | - |
참고 지표#
| 항목 | 현재가 | 등락 | 등락률 |
|---|---|---|---|
| 원/달러 | 1,514.65 | -16.69 | -1.09 |
| S&P 500 선물 | 7,582 | -9.5 | -0.13 |
| 나스닥 100 선물 | 29,645 | -296 | -0.99 |
| VIX (공포지수) | 15.81 | +0.24 | +1.54% |
장후 주요 뉴스 📰 뉴스 8건#
📰 오늘 뉴스 핵심: 시장 이벤트 + 한국 시장 + 중앙은행
글로벌#
시장 이벤트 (4건)#
- DeepSeek의 AI 칩 추진에 시장 흔들리며 나스닥 하락 출발 전망 Reuters · 2026-07-07 21:52 KST · 🟡 시장 이벤트 원문: Nasdaq set to fall at open as DeepSeek’s AI chip push rattles markets 왜 중요한가: 미국 선물·주식시장 약세가 한국 오후장 선물·프로그램 매도 압력을 키울 수 있습니다.
- SpaceX 나스닥100 편입에 증권사들 잇따라 낙관론 제시 Reuters · 2026-07-07 21:11 KST · 🟡 시장 이벤트 원문: Brokerages line up bullish calls as SpaceX enters Nasdaq-100 왜 중요한가: 유럽 경제·통화정책 → 글로벌 금리 환경·달러 상대가치 변동.
- 미국 시장 프리뷰: Samsung Electronics 실적에 반도체 매도, SpaceX 나스닥100 편입 富途牛牛 · 2026-07-07 21:15 KST · 🟡 시장 이벤트 원문: U.S. Market Preview | Samsung Electronics’ earnings triggered a sell-off in semiconductor stocks, sending Nasdaq futures down 1% in pre-market trading; SpaceX officially joins the Nasdaq 100, with Wall Street underwriters issuing a flurry of bullish calls 왜 중요한가: 반도체 밸류체인 → 한국 수출·KOSPI 비중주 직접 연결.
- BlackRock, AI 랠리 수요에 Nasdaq-100 ETF 출시로 Invesco 아성에 도전 Reuters · 2026-07-07 20:32 KST · 🟡 시장 이벤트 원문: BlackRock to launch Nasdaq-100 ETF, challenging Invesco’s dominance as AI rally boosts demand 왜 중요한가: 미국 선물·주식시장 강세가 한국 오후장 위험선호와 대형주 수급을 지지할 수 있습니다.
- Fed와 ECB 금리 경로 평가 속 유로화 보합 FXStreet · 2026-07-07 21:51 KST · 🟡 중앙은행 원문: Euro holds steady as traders assess Fed and ECB interest rate paths 왜 중요한가: 금리 경로 변화 → 할인율·채권·성장주 밸류에이션 재조정.
- Saudi Arabia, 원유 판매가 인하…충분한 조치인가 Reuters · 2026-07-07 20:19 KST · 🟡 에너지 원문: Saudi Arabia slices crude oil prices, but is it enough? 왜 중요한가: 에너지 가격 변동 → 수입물가·인플레 기대 직접 반영.
- Ajay Kedia: 미국 금리 인하는 금에 호재, 유가는 60~65달러로 하락 가능 CNBC TV18 · 2026-07-07 19:05 KST · 🟡 원자재 원문: Gold could benefit from US rate cuts, while oil prices may fall to $60-$65: Ajay Kedia 왜 중요한가: 원자재 가격 변화가 인플레이션 기대와 안전자산 선호를 함께 보여줍니다.
- 물가지표 산정방식 바꾸는 美 “근원 PCE 0.2%P 낮아질 듯” 서울경제신문 · 2026-07-07 17:42 KST · 🟡 미국 매크로 왜 중요한가: 인플레이션 지표 → 연준 정책 기대·실질금리 변동.
국내#
한국 시장 (2건)#
[속보] 코스피, 거래 재개…서킷브레이커 20분간 매매중단 해제 연합뉴스 · 2026-07-07 14:12 KST · 🟡 한국 시장
왜 중요한가: 국내 증시 수급·밸류에이션 변화 직접 반영.삼성전자 최대 실적에도…코스피 7,600선 급락 연합뉴스TV · 2026-07-07 17:57 KST · 🟡 한국 시장
왜 중요한가: 삼성전자 동향 → KOSPI 시가총액 20%+ 비중으로 지수 방향성 좌우.
주요 일정 (최근) 📅 일정 4건#
월력 (2026-07, KST)#
| 날짜 | 이벤트 |
|---|---|
| 2026-07-06 | 🔴 high 1건 (ISM Services PMI) |
| 2026-07-07 | 🟡 medium 1건 |
| 2026-07-08 | 🔴 high 1건 (FOMC Meeting Minutes) |
| 2026-07-09 | 🟡 medium 1건 |
주요 일정 (최근)#
| 시각 (KST) | 국가 | 이벤트 | 중요도 | 이전/예상/실제 | 상태 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026-07-06 23:00 KST | USD | ISM Services PMI | 🔴 high | 54.5 / 54.2 / - | |
| 2026-07-09 03:00 KST | USD | FOMC Meeting Minutes | 🔴 high | - / - / - | ⏳ 예정 |
| 2026-07-09 21:30 KST | USD | Unemployment Claims | 🟡 medium | 215K / 218K / - | ⏳ 예정 |
증권사 투자의견💼 IB 의견 10건#
| 종목 | 의견 | 변경 | 목표가 | 현재가 | 괴리율 | 맥락 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 삼성전자 | 보유 | →유지 | 500,000 | 309,500 | -40.8% | 상승여력 매우 큼 |
| SK하이닉스 | 보유 | →유지 | 3,900,000 | 2,343,000 | -43.6% | 상승여력 매우 큼 |
| LG에너지솔루션 | 보유 | →유지 | 510,000 | 354,500 | -34.9% | 상승여력 충분 |
| 삼성바이오로직스 | 매수 | →유지 | 1,800,000 | 1,391,000 | -21.0% | 상승여력 보통 |
| 현대차 | 보유 | →유지 | 720,000 | 502,000 | -33.4% | 상승여력 충분 |
| 기아 | 보유 | →유지 | 290,000 | 166,300 | -47.0% | 상승여력 매우 큼 |
| 셀트리온 | 매수 | →유지 | 260,000 | 183,600 | -31.5% | 상승여력 충분 |
| KB금융 | 보유 | →유지 | 228,000 | 170,100 | -24.0% | 상승여력 보통 |
| 신한지주 | 보유 | →유지 | 143,000 | 107,300 | -24.1% | 상승여력 보통 |
| POSCO홀딩스 | 보유 | →유지 | 480,000 | 320,000 | -34.3% | 상승여력 충분 |
IB 리포트 & 공시#
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- 📰 14% 폭락 이튿날…증권가는 SK하이닉스 목표가 ‘420만원’ 상향 - KB Think Google News · 2026-07-03 08:08 KST
📰 “삼성전자, 우려 대부분 소멸 국면”…목표가 50만원 유지 - 매일경제 Google News · 2026-07-06 08:56 KST
📰 대신證 “SK하이닉스, ADR 상장 임박⋯목표가 390만원” - 이투데이 Google News · 2026-07-07 07:55 KST
📰 결국 목표가 ‘380만원’까지 나왔다… “SK하이닉스, 이제 시작이다” - 쿠키뉴스 Google News · 2026-07-04 16:01 KST
- 📰 IBK투자증권, SK하이닉스 목표가 180만원→400만원 상향 - 연합뉴스 Google News · 2026-07-02 08:16 KST
- 📰 “ADR 상장 임박”…대신증권, SK하이닉스 목표가 390만원으로 상향 - 핀포인트뉴스 Google News · 2026-07-07 08:49 KST
용어 설명#
- 선물: 미래 특정 시점에 사고팔기로 약속한 계약. 장 시작 전 방향을 가늠하는 데 사용
- 수급: 매수자와 매도자 간의 힘 균형. 외국인·기관·개인 중 누가 얼마나 사고파는지를 뜻함
출처#
- Yahoo Finance · 웹 스크래핑
- Crypto Fear & Greed · REST API
- Google News · 웹 스크래핑
- Investing.com · 웹 스크래핑
- 한국투자증권 API · REST API
- 키움증권 API · REST API